证券时报网
赖小风
2026-06-25 16:06
8月25日晚，金融街(000402)披露2026年半年度报告。半年报显示，公司2026年上半年实现营业收入46.13亿元，归属于上市公司股东的净利润亏损额同比大幅收窄，经营活动现金流净额持续保持为正，达5.87亿元。报告期内，公司坚持以现金流安全为首要原则，确保经营稳健。
多措并举保障现金流安全
2026年上半年，公司优化机制、强化调度、加速回款，全力保障公司经营安全。
公司持续强化销售调度，结合项目的客群结构和竞品动态，实施差异化经营策略，并根据市场动态及时调整销售策略，持续促进销售去化，公司二季度销售较一季度有所提升。数据显示，2026年上半年，公司实现销售签约额约22.5亿元，实现销售签约面积约16.8万平方米；从产品类型看，住宅产品实现销售签约额约21.5亿元（销售面积约15.8万平方米），商务产品实现销售签约额约1.0亿元（销售面积约1.0万平方米）。
另一方面，公司继续深化“严控费用，厉行节约”的管理原则，推动费用精细化管理与效率提升。报告期内，公司严格执行工程款支出预算管理，严管资金支出，持续推进降本增效工作；上半年销售费用同比下降35.36%，费用管控成效显现。通过多措并举，公司已构建以现金流为刚性约束的资源配置机制，切实保障资金精准投放，实现资金合规合理利用。
对于2026年下半年的现金流管理规划，公司明确表示，继续将保障现金流作为核心经营任务。快速应对房地产行业和市场变化，完善销售管控模式，制定贴合市场的销售策略，加快产品去化，积极推进存量资产盘活，全力促进多回款、早回款。同时，加强现金流监控和调度，规避资金风险，严格落实资金预算管理制度，提高资金使用效率，并以更加严格的管理要求，进一步控制和压降成本、费用支出，持续推进降本增效。
精准融资与有序降债并举
在保障自我造血的同时，金融街亦主动作为提升经营稳定性，通过多渠道融资，平衡企业资金收支。公司保持AAA主体评级稳定，多措并举成功发行CMBS、中期票据，并完成公司债回售转售工作，保障公司资金安全。
同时，公司向控股股东北京金融街投资（集团）有限公司进行定向永续债权融资20亿元。永续债权融资展现了公司控股股东北京金融街投资（集团）有限公司支持公司稳健发展的决心，同时实现了提升公司净资产规模和现金流安全的双重目标，优化了公司资产负债结构，对公司财务稳健和经营安全有积极影响。
通过主动的资金管理，金融街资产负债结构得到持续优化。
2026年上半年，在保障资金安全的前提下，公司有序压降有息负债，截至报告期末融资余额合计717.35亿元，融资余额较去年末下降34亿元；同时，在2026年7月兑付金融街海伦中心CMBS、中期票据后，同口径公司有息负债规模约663亿元。
展望未来，公司将坚持风险控制和经营发展两手抓，根据市场环境、业务发展等方面的变化，密切关注现金流安全、销售去化、工期建设等重点领域可能出现的风险点，及时做好风险防控预警、预案并推进落实，保障公司业务稳健发展；持续完善公司内控体系，推进各级机构内控管理和管理审计能力的提升，促进公司依法合规经营。（CIS）
